9월 24일 글로벌 철강시장은 철근을 중심으로 보면 ‘높은 원료비와 제한된 수요가 맞서는 구간’이 이어졌다. 튀르키예 철근 수출가격은 최근 공개 평가와 오퍼가 615~620달러/톤 FOB 수준에서 높은 가격대를 유지했지만, 고가 매수 저항이 커 거래 유동성은 제한됐다. 동시에 튀르키예 수입 스크랩은 최신 심해 성약 기준 402달러/톤 CFR까지 올라 전기로 제강사의 원가 부담을 키웠고, 호주산 원료탄도 277.5달러/톤 FOB로 높은 수준을 유지했다.
- 튀르키예 철근은 9월 22일 SMM 공개 평가가 615달러/톤 FOB였고, 23일 시장 오퍼는 620달러/톤 안팎까지 확인됐다. 내수 철근은 625~650달러/톤 EXW 범위에서 지역별 차이가 컸다.
- 9월 24일 철광석 62% Fe 싱가포르 현물 지표는 96.0달러/톤으로 보합, 호주산 HCC는 277.5달러/톤 FOB로 전일보다 0.5달러 상승했다. 고로 원가도 낮지 않은 상태가 이어졌다.
- 중국산 열연 수출가격은 498달러/톤 FOB로 1달러 하락했다. 북유럽 열연은 730~760유로/톤 EXW, 달러 환산 약 830~864달러/톤으로 높은 내수가격을 유지해 아시아 수출재와의 가격 격차가 계속됐다.
튀르키예 철근, 고가 유지하지만 매수는 신중
| 품목 | 시장·기준 | 가격 | 변동·상태 | 기준일 |
|---|---|---|---|---|
| 철근 | 튀르키예 FOB, 최근 공개 평가·오퍼 | 615~620달러/톤 | 고가 유지, 거래 제한 | 9/22~23 |
| 철근 | 튀르키예 내수 EXW | 625~650달러/톤 | 지역별 차이, 거래 둔화 | 9/23 |
| HMS 1&2 80:20 | 튀르키예 CFR, 미국산 최신 심해 성약 | 402달러/톤 | 최근 상승 후 고점 | 9/23 |
| 철광석 62% Fe | 싱가포르 현물 | 96.0달러/톤 | 보합 | 9/24 |
| 원료탄 HCC | 호주 FOB | 277.5달러/톤 | +0.5달러 | 9/24 |
| 열연 | 중국 수출 FOB | 498달러/톤 | -1달러 | 9/24 |
| 열연 | 북유럽 EXW | 730~760유로/톤 (약 829.8~863.9달러/톤) | 오퍼 범위 유지 | 9/23 |
자료: SMM, SP Angel, Mysteel, SteelOrbis, Eurometal/Fastmarkets, 시장. 유럽 가격 달러 환산은 9월 24일 ECB 기준 1유로=1.1367달러 적용.
튀르키예 철근 시장은 공급 측의 가격 방어력은 강하지만 수요가 이를 따라가지 못하는 전형적인 고가 정체 국면이다. 9월 22일 공개 평가에서 수출 철근은 615달러/톤 FOB까지 올라왔고, 이후 오퍼는 620달러 안팎에서 유지됐다. 내수는 마르마라 등 일부 지역에서 650달러/톤 EXW까지 제시됐지만 실제 구매는 둔화됐다. 제강사들이 10월 생산분의 상당 부분을 이미 확보한 점은 저가 판매를 서두르지 않게 만드는 요인이다. 반면 해외 바이어는 철근 가격보다 더 빠르게 오른 스크랩과 높은 금융·운임 비용을 감안하면서 신규 계약을 늦추고 있다.
스크랩 402달러가 철근 가격 하단을 지지
튀르키예향 미국산 HMS 1&2(80:20)는 최신 심해 성약이 402달러/톤 CFR까지 상승했다. 철근 수출가격 615~620달러와 단순 비교하면 명목 스프레드는 약 213~218달러/톤이다. 이 수치는 전력비, 합금철, 전극, 가공비, 금융비용과 운임을 반영하기 전의 단순 차이이므로 실제 마진과 동일하지 않지만, 스크랩이 400달러를 넘은 상황에서 철근 가격을 큰 폭으로 내리기 어려운 구조를 보여준다. 결국 튀르키예 제강사는 판매량 확대보다 스크랩 구매가격과 완제품 오퍼의 균형을 우선할 가능성이 높다.
고로 원료도 높은 수준…철광석 96달러·HCC 277.5달러
고로 원료에서는 철광석과 원료탄의 방향이 엇갈렸다. 62% Fe 철광석 현물은 96.0달러/톤으로 보합이었지만, 호주산 원료탄 HCC는 277.5달러/톤으로 전일보다 0.5달러 올랐다. 중국의 제철소 수익성 악화와 철강 수요 둔화가 철광석 상단을 제한하는 반면, 중국 내 탄광 안전점검과 공급 차질 우려가 원료탄 가격을 지지하고 있다. 원료탄은 7월 말 이후 60달러 이상 오른 고가권에 머물러 있어 고로 철강사의 코스트 압박은 여전히 크다.
중국 열연 498달러…유럽과의 가격 격차 지속
중국산 열연 수출가격은 498달러/톤 FOB로 하루 1달러 하락했다. 반면 북유럽 열연은 730~760유로/톤 EXW, 9월 24일 ECB 환율로 약 830~864달러/톤에 해당한다. 지역 간 가격 격차만 보면 아시아산 수입재의 경쟁력이 높지만, 실제 유럽 도착가격에는 운임과 리드타임, 무역구제·쿼터 리스크가 추가된다. 이 때문에 유럽 내수가격이 높다고 해서 중국산 거래가 즉시 확대되는 구조는 아니다. 다만 중국 내수 약세가 수출 오퍼를 더 끌어내릴 경우 유럽과 동남아, 중동 시장에서 가격 경쟁 압력은 다시 커질 수 있다.
선물·지연시세는 현물과 다른 온도
| 계약 | 가격 | 가격 유형 | 확인 기준 |
|---|---|---|---|
| LME Steel Scrap CFR Turkey 2026년 9월물 | 394달러/톤 | 지연 공식종가 | 9/24 확인 |
| LME Steel HRC FOB China 2026년 9월물 | 497.5달러/톤 | 지연 공식종가 | 9/24 확인 |
| CME Iron Ore 62% CFR 2026년 9월물 | 97.14달러/톤 | 지연 종가 | 9/24 |
자료: LME 지연시세·MetalRadar, CME 지연시세, 시장.
선물과 현물의 차이는 시장의 시차를 보여준다. 튀르키예 실물 스크랩 성약은 402달러까지 올라왔지만 LME 9월물 지연 공식종가는 394달러로 낮아, 실제 성약이 빠르게 오른 뒤 파생시장이 뒤따르는 모습이다. 반대로 중국 열연은 LME 9월물 497.5달러와 실제 수출가격 498달러가 거의 붙어 있어, 수출 판재류는 선물과 현물의 가격 발견이 비교적 밀접하게 움직였다.
시장 참여자별 영향과 다음 거래일 관전 포인트
튀르키예 전기로 제강사는 스크랩 400달러 상회가 지속되는지가 핵심이고, 철근 바이어는 615~620달러대 오퍼에서 실제 성약이 따라오는지를 확인해야 한다. 중국 철강사와 트레이더는 열연 FOB 500달러선 회복 여부가 중요하다. 유럽 유통과 수요가는 높은 역내가격과 저가 수입재 사이에서 통상비용·리드타임을 포함한 실질 도착원가를 비교해야 한다. 고로 철강사는 철광석보다 원료탄의 추가 상승 위험이 더 큰 변수다.
다음 거래일의 핵심은 튀르키예 스크랩 신규 심해 성약이 402달러를 넘어서느냐, 철근 수출오퍼가 620달러대에서 실제 거래로 연결되느냐, 그리고 호주산 HCC가 280달러선을 재차 시험하느냐다. 중국 열연이 500달러 FOB를 회복하지 못하면 아시아 수출시장 가격 경쟁은 다시 강해질 수 있다.
한줄 정리: 글로벌 철강시장은 튀르키예 철근의 가격 방어가 이어지는 가운데 스크랩·원료탄 고가가 원가 하단을 지지하고, 중국 열연의 약세가 수출시장 상단을 누르는 양면 장세다.